Ålands Problemavfall Ab bildades år 1983 av Ålands landskapsstyrelse och samtliga åländska kommuner. Målsättningen var att bilda ett landskaps- och kommunägt aktiebolag som kunde verkställa kommunernas skyldighet att omhänderta farligt avfall i enlighet med den nya LL om Renhållning (1981).

 1992 utvidgades ansvarsområdet till att även organisera insamling av återvinningsbart avfall och ordna omlastning och leverans till industrianläggningar som kan återanvända eller återvinna avfallet.

Ålands Problemavfall sköter denna insamling av främst privathushållens avfall.
Företag kan välja mellan att anlita ÅPAB eller någon privat entreprenör.

 För att få insamlingen att fungera, bygger ÅPAB i återvinnings- och miljöstationer, placerar ut containrar, ordnar kampanjer, skickar ut information, allt i samarbete med respektive kommun eller kommunalförbundet Ålands Miljöservice.